Sixt Aktienanalyse – Gliederung

• Geschäftsmodell & Fakten 
• News
• Aktionärs- , Chart-, Dividenden- & Aktienrückkaufstruktur
• Vergleich Peergroup – Gesamtkapitalrendite
• Segmente
• Verteilung der Umsätze in Segmente & Regionen
• Wichtige Kennzahlen
• Aussichten
• Peter Lynch Einteilung & Handeln
• Levermann Score
• Piotroski F Score
• Checkliste, Philipps Meinung und ein Fazit zum Unternehmen
• Geschäftsmodell & Fakten 

Sixt Aktienanalyse – Geschäftsmodell & Fakten

Die Sixt SE ist ein international tätiger Mobilitätsdienstleister. Kerngeschäft des Unternehmens ist der Mietwagenservice, welcher durch Services wie Leasing und Autokauf sowie verschiedene Dienstleistungen rund um den Mobilitätsbereich ergänzt wird. Das Unternehmen gehört in Deutschland und Österreich zu den Marktführern im Bereich Autovermietung.  – Quelle –

Fakten

• Gründung 1912
• Marktkapitalisierung von ca. 3,68 Mrd.€ 
• ca. 7.540 Mitarbeiter
• Umsatz 2018 – 2,93 Mrd. €

News

04.06.

SIXT SE : SIXT SE erhöht nach Rekordjahr die Dividende

24.10.

ERICH SIXT : Mobilitätsdienstleister will die Konkurrenz abhängen

24.10.

Europcar kappt Prognose deutlich – Aktie auf Rekordtief

Sixt Aktienanalyse – Aktien- / Chart- / Dividenden- / Aktienrückkaufstruktur

Aktionärsstruktur

Chart

Dividende

Gesamtkapitalrendite – Sixt Aktienanalye

Sixt – 8,91%

Peergroup

Avis – 0,91%

Hertz – -1,09%

Europcar -2,21%

Bewertung Sixt Gesamtkapitalrendite: Durchschnitt (2,73%) / 8,91% = 326%

1. Vehicle Rental – Vermietung 
2. Leasing – Leasing 

Wo werden die Umsätze erzielt?

Kennzahlen – Sixt Aktienanalyse

Operative Marge

Free Cashflow

Buchwert

Eigenkapital

Div & KGV

Aktienanzahl

Operative Marge

Gesamt	Umsatz in Mrd. €	EBIT in Mrd. €	OP Marge in %
2009	1,602	0,067	4.2
2010	1,538	0,156	10.2
2011	1,564	0,190	12.1
2012	1,596	0,273	17.1
2013	1,665	0,263	15.8
2014	1,796	0,272	15.1
2015	2,179	0,360	16.5
2016	2,413	0,402	16.7
2017	2,603	0,461	17.7
2018	2,930	0,474	16.2
Gesamt			Low - 2009 - 4,2% High - 2017 - 17,7% Schwankung - 76,27%

Free Cashflow

Gesamt	Cashflow in Mio. €
2009	575
2010	-34
2011	-9
2012	91
2013	-247
2014	-175
2015	-578
2016	-201
2017	-37
2018	-400

Buchwert je Aktie

Gesamt	Buchwert je Aktie in €
2009	9.77
2010	10.89
2011	12.00
2012	13.04
2013	13.80
2014	15.14
2015	19.49
2016	20.37
2017	21.83
2018	27.35

Aktienanzahl in Mio.

Gesamt	Aktienanzahl in Mio.
2009	51
2010	50
2011	49
2012	48
2013	48
2014	48
2015	48
2016	47
2017	47
2018	47

Eigenkapitalquote in %

Gesamt	Eigenkapitalquote in %
2009	23.13
2010	24.27
2011	25.60
2012	29.11
2013	28.45
2014	26.31
2015	26.86
2016	24.69
2017	24.22
2018	25.98

Dividende und Gewinn je Aktie

Gesamt	Div in €	Gewinn je Aktie in €
2013	0.55	1.97
2014	0.65	2.28
2015	0.80	2.39
2016	1.50	3.00
2017	1.65	4.09
2018	1.95	9.07

Levermann Score

		Wert	Punkt
	Small- / Mid- / Largecap	Midcap	Mid
1	Eigenkapitalrendite - +1 >20% / +0 <20%>10% / -1<10%	29,54%	1
2	EBIT-Marge - +1 >12% / +0 <6%>23% / -1<6%	10,74%	0
3	Eigenkapitalquote - +1 >25% / +0 <15%>25% / -1<15%	27,62%	1
4	KGV - 3 +2 Jahre —1>16<0 / +0 <12>16 / +1<12>0	17,03	-1
5	KGV - Aktuelles Jahr -1>16<0 / +0 <12>16 / +1<12>0	18,29	-1
6	Analystenmeinung - Mehrheit Kaufen -1 / Halten +0/ Verkauf +1	Kaufen	-1
7	Reaktion Quartalszahlen (Kursgewinn) - +1 >1% / 0 <1,5% >2,5% / -1 < -1%	1,93%	1
8	Gewinnrevisionen Analystenschätzungen nach Quartalszahlen -+1 bei 5% / bei -5% wisch +5% / -1 bei kleiner -5% 0	0,00%	0
9	Kursverlauf der letzten 6 Monate - +1>5% / 0 zwischen -5% und 5% / -1<-5%	-9,9%	-1
10	Kursverlauf der letzten 12 Monate - +1>5% / 0 zwischen -5% und 5% / -1<-5%	-5,9%	-1
11	Trendumkehr -+1 Ja - Positiv / 0 Nein / -1 Wende negativ	Nein	0
12	Vergleich 3 Monate - Index -+1 Schlechter / -1 in jedem Besser	Mal so mal so	0
13	Gewinnwachstum für das nächste Jahr -+1>5% / 0 zwischen -5% & +5% / -1 <-5%	9,51%	1
	Kauf - 4 / Halten -3 / Verkaufen - 2		-1

Sixt Aktienanalyse – Piotroski F Score

		Wert	Punkt
1	Positiver Jahresüberschuss >0	Ja	1
2	Positiver Cashflow >0	Nein	0
3	Gesamtkapitalrendite höher als im Vorjahr	Ja	1
4	Cashflow > Jahresüberschuss	Nein	0
5	Verschuldungsgrad gegenüber Vorjahr verringert?	Nein	0
6	Liquidität 3ten grades höher als im Vorjahr	Ja	1
7	Anzahl der Aktien nicht höher als Vorjahr	Ja	1
8	Rohmarge höher als im Vorjahr	Ja	1
9	Kapitlumschlag höher als im Vorjahr?	Nein	0
		Gesamt	5

Sixt – Checkliste Investoren

	Kriterien?	Antwort	Note
1	Verständliches Geschäftsmodell?	Ja - Mobilität & Leasing	3
2	Glaube ich, dass das Unternehmen in 15 Jahren erfolgreicher ist als jetzt?	Nein - erwarte hier starken Wettbewerb	3
3	Kenne ich die Segmente wie das Unternehmen Geld verdient?	Ja - 2 Stück	2
4	Erzielt das Unternehmen Umsätze & Gewinne in den Regionen und Währungen in denen ich investieren möchte?	Nein - Deutschland & uropa (90%) + USA 10%	5
5	Einteilung nach Lynch vornehmen dank der Operativen Marge	Zyklisch	Zyklisch
6	Nach Lynch Handeln	Zyklisch	Zyklisch

Checkliste Investoren – Zyklisch

	Kriterien?	Antwort	Note
1	Substanzaufbau (Langfristig)vorhanden? Buchwert je Aktie steigt	2009 - 9,7 2018 - 27,35	1
2	Margentief & Margenhoch ermittelt? - 10 Jahre + Wirtschaftskrise 2008 / 2009	2009 - 4,7% 2018 - 17,7%	5
3	Wie sind die Margen - Schätzungen für die nächsten Jahre schlecht / ähnlich einer Krise? - KGV Hoch	Nein - 11,5% & 11,8% 274% & 281%	5
4	KAUFEN?	Nein zu hoch
5	HAUSAUFGABEN - Ist das Margenhoch annähernd oder fast erreicht?	Watchlist
6	Notenschnitt	Befriedigend	3,42

Fazit

Für mich persönlich ist Sixt kein investment. Ich glaube der Kampf um die Mobilität der Zukunft hat noch nicht begonnen und da wird es größere Player geben als Sixt.

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Dieses Video / dieser Artikel ist keine Handlungsempfehlung oder Aufforderung zum Kauf. Es ist keine Empfehlung für ein Finanzprodukt und keine Anlageberatung. Garantie oder Zusicherung für die Richtigkeit oder die Aktualität der veröffentlichten Informationen gibt es nicht.